BTG

Em um movimento estratégico que reforça sua posição no mercado de gestão de patrimônio, o BTG Pactual anunciou nesta terça-feira, 7 de janeiro, a compra de 100% do capital social da operação brasileira do grupo suíço Julius Baer. A transação, avaliada em R$ 615 milhões, inclui uma carteira de R$ 61 bilhões em ativos sob gestão e marca mais um passo importante na expansão do banco no segmento de Wealth Management.

Julius Baer, reconhecido pela especialização em atender grandes fortunas, será incorporado ao segmento de Family Office do BTG Pactual, que opera no país desde 2010. Após a conclusão da aquisição, o BTG consolidará mais de R$ 100 bilhões em ativos sob gestão, fortalecendo sua posição como um dos líderes no setor. Segundo comunicado divulgado ao mercado, o banco vê a aquisição como parte de uma estratégia robusta de crescimento, visando atender a um público cada vez mais sofisticado e exigente.

Embora o Brasil seja um dos dez principais mercados globais para o Julius Baer, o grupo suíço optou por revisar sua presença no país em meio a mudanças internas em sua sede. Desde novembro de 2024, o processo de venda da operação brasileira atraiu interesse de diversos players do mercado, incluindo grandes bancos como Santander e gestoras independentes como WHG e ASA. Para reavaliar o potencial do mercado local, o Julius Baer contou com consultorias de peso, como Goldman Sachs e Boston Consulting Group.

As mudanças na gestão do Julius Baer, que incluíram uma reestruturação do comando na Suíça e da operação latino-americana, foram determinantes para a decisão de venda. Inicialmente, o grupo chegou a considerar uma fusão ou parceria com uma gestora local, mas a nova direção optou por uma transação que priorizasse a eficiência operacional e a concentração em mercados estratégicos.

Apesar da venda, Julius Baer afirmou que continuará atendendo clientes brasileiros a partir de escritórios internacionais, mantendo intacta sua operação global no país. A decisão reflete um movimento estratégico para concentrar esforços e otimizar recursos, sem abandonar um mercado que segue sendo relevante para a instituição.

Para o BTG Pactual, a aquisição vai além de uma simples incorporação de ativos. Ela representa um passo significativo em sua estratégia de consolidar o mercado de gestão de fortunas no Brasil. A reputação do Julius Baer no segmento de altíssimo padrão, somada à expertise do BTG, deve ampliar a capacidade do banco de oferecer soluções exclusivas e personalizadas aos seus clientes.

Analistas do setor apontam que o movimento posiciona o BTG como protagonista em um mercado tradicionalmente dominado por gigantes como Itaú e Bradesco. A negociação também é um testemunho da força de negociação do banco, que conseguiu superar concorrentes de peso, como Santander e XP, para concluir o acordo.

A aquisição do Julius Baer Brasil pelo BTG Pactual ilustra o dinamismo do mercado financeiro nacional e a crescente relevância do Brasil no segmento de Wealth Management. Ao incorporar uma operação tão robusta, o BTG não apenas reforça sua posição no mercado de altíssimo padrão, mas também consolida sua reputação como um dos maiores consolidados do setor.

O negócio reflete, ainda, uma tendência global de reavaliação de estratégias no mercado de gestão de fortunas, marcada por reestruturações, aquisições e parcerias que buscam atender a demandas crescentes por serviços exclusivos. Com mais de R$ 100 bilhões sob gestão após a transação, o BTG se coloca como uma referência no segmento, reforçando sua estratégia de crescimento sustentável e de excelência no atendimento a clientes de alta renda. A negociação representa não apenas uma vitória do banco, mas também um marco na consolidação de um mercado que segue evoluindo em um cenário de alta competitividade.

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BTG Pactual adquire Julius Baer e avança como protagonista na gestão de fortunas.